Credit and Financial Revenue Award: A Tool for Economic and Management Analysis

Revista de Empreendedorismo e Gestão de Pequenas Empresas – REGEPE

View Publication Info
 
 
Field Value
 
Title Credit and Financial Revenue Award: A Tool for Economic and Management Analysis
Concessão de Crédito e Receita Financeira: Uma Ferramenta de Análise Econômico-Gerencial
 
Creator de Amorim, Gabriel
 
Subject Financial Index; Management Tool; Delinquency Rate
Índice Financeiro; Ferramenta Gerencial; Inadimplência
 
Description Objective:  The objective is to propose a model analyzes several variables considered pertinent to the decision, such as time of receipt, delinquency rate over term sales, inflation and/or total cost of capital of the company. Context / Reality Investigated: Small companies are usually created by the need of their entrepreneurs, who dedicate themselves to its management often without the project adapted to the reality of the market in which it is inserted. Commonly, to increase sales volume, these companies adopt credit sales without the use of an intermediary. Diagnosis / Situation-problem / Opportunity: The immersion in this scenario made it necessary to use a tool to mark the decision whether or not to grant the loan portfolio to specialized management companies, whose expertise allowed them to assume the management of clients, concentrating small businesses to develop in their core business, without having to dedicate themselves to also analyzing their credit management policy. The proposed model analyzes several variables considered pertinent to the decision, such as time of receipt, default rate on term sales, inflation and / or total capital cost of the company. Results: The result of that is the default and difficulty in honoring commitments assumed whose value has the result that values below 1, calculated, indicate better net (financial) results with the maintenance of the own management. Already values above 1 indicate the best economic-financial performance of the business with the granting of capital management to specialized companies. The model was tested in cash flow simulations and showed consistency in all of them. In addition, it also applies to any business.
Objetivo: Propor um modelo que analisa diversas variáveis consideradas pertinentes para a decisão, como tempo de recebimento, índice de inadimplência sobre vendas a prazo, inflação e/ou custo de capital total da empresa. Contexto/Realidade Investigada: Empresas de pequeno porte criadas a partir da necessidade de seus empreendedores, que se dedicam à gestão, muitas vezes, sem um projeto adequado à realidade do mercado no qual estão inseridos. Normalmente, para aumento no volume de vendas, essas empresas adotam vendas a crédito, sem o uso de intermediador. Diagnóstico/Situação-problema/Oportunidade: A imersão nesse cenário fez com que fosse necessária uma ferramenta para balizar a decisão de concessão ou não da carteira de créditos para empresas de gestão especializadas, cuja expertise permitisse assumir o gerenciamento dos clientes, concentrando os pequenos negócios a desenvolverem-se no seu core business, sem terem de se dedicarem a também analisarem a política de gestão de crédito. O modelo proposto analisa diversas variáveis consideradas pertinentes para a decisão, como tempo de recebimento, índice de inadimplência sobre vendas a prazo, inflação e/ou custo de capital total da empresa. Resultado: O resultado disso é inadimplência e dificuldade de honrar os compromissos assumidos cujo valor tem como decorrência que valores abaixo de 1, calculados, indicam melhores resultados líquidos (financeiros) com a manutenção da gestão própria. Já valores superiores a 1 indicam o melhor desempenho econômico-financeiro dos negócios com a concessão da gestão do capital para empresas especializadas. O modelo foi testado em simulações de fluxo de caixas e mostrou-se coerente em todas elas. Ademais, também é aplicável a quaisquer ramos de negócios.
 
Publisher Revista de Empreendedorismo e Gestao de Pequenas Empresas - REGEPE
 
Contributor

 
Date 2019-04-22
 
Type info:eu-repo/semantics/article
info:eu-repo/semantics/publishedVersion


 
Format application/pdf
 
Identifier https://www.regepe.org.br/regepe/article/view/1339
10.14211/regepe.v8i2.1339
 
Source Iberoamerican Journal of Entrepreneurship and Small Business; v. 8, n. 2 (2019): Maio - Agosto; 410-424
Revista de Empreendedorismo e Gestão de Pequenas Empresas; v. 8, n. 2 (2019): Maio - Agosto; 410-424
2316-2058
 
Language por
 
Relation https://www.regepe.org.br/regepe/article/view/1339/pdf
/*ref*/Araujo, E. A., & Carmona, C. U. M. (2007) Desenvolvimento de modelos credit scoring com abordagem de regressão logística para a gestão da inadimplência de uma instituição de microcrédito. Contab. Vista & Rev., v. 18, n. 3, pp. 107-131, jul./ set. Disponível em: <https://revistas.face.ufmg.br/index.php/ contabilidadevistaerevista/article/view/335>. Acesso em: 08 out. 2018.
/*ref*/Assaf Neto, A., & Brito, G. A. S. (2008). Modelo de classificação de risco de crédito de empresas. Revista de Contabilidade Financeira, São Paulo, SP: USP, v. 19, n. 46, pp. 18-29, janeiro/abril. DOI: 10.1590/S1519-70772008000100003. Acesso em: 22 ago. 2018.
/*ref*/Azevedo, J. G., & Leone, R. J. G. (2011). Políticas de gestão financeira em micro e pequenas empresas: um estudo descritivo em indústrias de castanha de caju do Estado do Rio Grande do Norte. Revista Ciências Administrativas, Fortaleza, v. 17, n. 1, pp. 55-83, jan./abr. DOI: 10.5020/2318-0722.17.1.%25p. Acesso em: 28 ago. 2018.
/*ref*/Brigham, E. F., & Ehrhardt, M. C. (2014). Administração Financeira: teoria e prática. São Paulo: Cengage Learning.
/*ref*/Camargos, M. A., Camargos, M. C. S., Silva, F. W., Santos, F. S., & Rodrigues, P. J. (2010). Fatores condicionantes na inadimplência em processos de concessão de crédito a micro e pequenas empresas do estado de Minas Gerais. RAC, Curitiba, v. 14, n. 2, art. 8, pp. 333-352, Mar./Abr. Disponível em: <www.anpad.org.br>. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/Dal Magro, C. B., Brighenti, J., Souza, T. R., Lavarda, C. E. F., & Reiter, D. A. (2015). Gestão dos riscos financeiros na área de crédito: um estudo em uma cooperativa de crédito localizada no oeste de Santa Catarina. Desenvolve: Revista de Gestão do Unilasalle, Canoas, RS, v. 4, n. 1, mar. Disponível em: <www.revistas.unilasalle.edu.br>. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/Fernandes, F. C., & Bevetti, J. E. (2014). Gestão de risco em micro e pequenas empresas: uma pesquisa na região sul do Brasil. VIII Encontro de Estudos em Empreendedorismo e Gestão de Pequenas Empresas (EGEPE), Goiânia, GO, 24 a 26 de março. Disponível em: <www.egepe.org.br>. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/Gitman, L. J. (2010). Princípios de Administração Financeira. 12. ed. São Paulo: Pearson Prentice Hall.
/*ref*/Gonçalves, E. B., Gouvea, M. A., & Mantovani, D. M. N. (2013). Análise do risco de crédito com o uso de regressão logística. Revista Contemporânea de Contabilidade, UFSC, Florianópolis, v. 10, n. 20, p. 139-160, mai./ago. DOI: 10.5007/2175-8069.2013v10n20p139. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/Martins, E., Miranda, G. J., & Diniz, J. A. (2018). Análise Avançada das Demonstrações Contábeis. 2. ed. São Paulo: Atlas
/*ref*/Mello, C. P. (2011). Análise de mercado de cartão de crédito Private Label. Monografia (bacharelado), Universidade de Brasília (UnB), Departamento de Administração, EaD. Disponível em: <http://bdm.unb.br/bitstream /10483/2512/6/2011_CiceroPericlesdeMello.PDF>. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/Moreira, A. J. C., & Payés, M. A. M. (2015). A inadimplência das operações de crédito do estado de São Paulo – pessoas físicas. €CO$, Sorocaba, SP, v. 4, p. 1-76, dezembro. Disponível em: <periódicos.uniso.br>. Acesso em: 08 ago. 2018.
/*ref*/Potrich, A. C. G., Guse, J. C., Linhares, T. S., Freitas, L. A. R., & Rossato, M. V. (2012). Análise da concessão de crédito de uma empresa varejista de materiais de construção. IX Simpósio de Excelência em Gestão e Tecnologia – SEGeT, Resende, RJ. 24-26 out. Disponível em: <https://www.aedb.br/seget/artigos2012.php>. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/Ross, S. A., Westerfield, R. W., & Jaffe, J. F. (1995). Administração financeira. São Paulo: Editora Atlas.
/*ref*/Sanvicente, A. Z. (1987). Administração financeira. 3. ed. São Paulo: Atlas.
/*ref*/SEBRAE. Serviço Brasileiro de Apoio às Micro e Pequenas Empresas. (2016) Como considerar os efeitos da inadimplência no fluxo de caixa. Disponível em: <www.sebrae.com.br/sites/PortalSebrae/bis/como-considerar-os-efeitos-da-inadimplencia-no-fluxo-de-caixa,93ff5e130530d410VgnVCM200000 3c74010aRCRD>. Acesso em: 01 jul. 2018.
/*ref*/Silva, F. C., Costa, I. S., Lim, A. A. T. F. C., Silveria, S. F. R., & Tavares, B. (2009). Práticas de gestão financeira em pequenas empresas: uma caracterização quanto ao nível de profissionalização. XVI Congresso Brasileiro de Custos, Fortaleza: Ceará, Brasil, 03 a 05 de novembro. Disponível em: <anaiscbc.emnuvens.com.br>. Acesso em: 13 out. 2018
/*ref*/Siqueira, L. S., & Barbosa, C. K. (2016). A importância da gestão financeira nas micro e pequenas empresas. Revista UNILUS Ensino e Pesquisa, Santos, SP, v. 13, n. 33, out./dez. ISSN 2318-2083 (eletrônico). Disponível em: <revista.lusiada.br>. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/SPC. Sociedade de Proteção do Crédito (2018a). Indicadores econômicos SPC Brasil e CNDL. Janeiro. Disponível em: <www.spcbrasil.org.br>. Acesso em: 11 nov. 2018.
/*ref*/SPC. Sociedade de Proteção do Crédito (2018b). Indicador de inadimplência de pessoas jurídicas SPC Brasil e CNDL. Janeiro. Disponível em: <www.spcbrasil.org.br>. Acesso em: 11 nov. 2018.
 
Rights Direitos autorais 2019 REGEPE - Revista de Empreendedorismo e Gestão de Pequenas Empresas
https://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0
 

Contact Us

The PKP Index is an initiative of the Public Knowledge Project.

For PKP Publishing Services please use the PKP|PS contact form.

For support with PKP software we encourage users to consult our wiki for documentation and search our support forums.

For any other correspondence feel free to contact us using the PKP contact form.

Find Us

Twitter

Copyright © 2015-2018 Simon Fraser University Library